Enhetliga dataekosystem: Insikter från vår ITC London-roundtable
I en tid då data styr beslutsfattandet befinner sig försäkringsbolagen i framkanten av en datarevolution för både privatkunder och företagskunder. Från automatiserad underwriting, premiesättning och automatiserad data driven triage process för skadehantering till riskbedömning och kundengagemang är effektiv användning av data avgörande för framgång. Men som diskuterades under vårt senaste rundabordssamtal på ITC London (Insurtech Connect) kvarstår utmaningar som datatillgänglighet, noggrannhet och integration, särskilt mot bakgrund av ökad granskning av lagstiftningen och ny teknik.
Läs vidare för att ta reda på hur enhetlig data och investeringar i teknik kommer att vara nyckeln för försäkringsbolag som vill fatta smartare beslut 2025 och därefter.
Datalandskapet: Utmaningar och komplexitet
Deltagarna vid rundabordssamtalet, som bestod av seniora experter inom underwriting, risk och data, hade en gemensam uppfattning: även om volymen och variationen av datakällor har ökat exponentiellt, är förmågan att få fram användbara insikter fortfarande en utmaning.
Äldre system och fragmenterade datauppsättningar leder ofta till dålig datadelning inom organisationen och dålig datakvalitet, vilket gör det svårt att lita på resultaten av analyser som baseras på dessa. Komplexiteten i samband med fusioner och förvärv kan också hindra sömlös dataintegration, samtidigt som efterlevnaden av nya lokala och internationella regelverk utgör ytterligare en utmaning när försäkringsbolagen vill lägga till nya datapunkter för att stödja sina processer kring dessa.
Volymen och mångfalden av datakällor har ökat exponentiellt, men det är fortfarande en utmaning att få fram användbara insikter.
Deltagarna diskuterade hur föranalyserade dataset och AI-verktyg kan bidra till att effektivisera tecknings- och riskhanteringsprocesserna. Berikade data kan t.ex. möjliggöra mer exakt prediktiv modellering, vilket hjälper försäkringsgivarna att bedöma risker med större precision. På samma sätt kan strukturerade dataset påskynda beslutsfattandet vid skadereglering, vilket minskar handläggningstiderna och förbättrar kundnöjdheten.
Samarbete med externa dataleverantörer
Diskussionen fortsatte med insikter om värdet av externa dataleverantörer. Många organisationer runt bordet har antingen redan börjat, eller planerar att börja, utnyttja dessa partnerskap för att få större insyn i de risker som försäkrade och tredje part utgör, förbättra prediktiv modellering, förbättra kundsegmenteringen och personanpassa erbjudanden. Genom att integrera berikad extern data med interna system har försäkringsbolagen kunnat upptäcka bedrägerier mer effektivt, förfina försäkringskriterierna och bättre förstå kundernas behov.
En viktig slutsats var dock att det är svårt att integrera dessa externa och interna dataset på ett effektivt sätt. Organisationer förlitar sig ofta på tredjepartsleverantörer av data för att berika sina insikter, men dessa dataset måste vara kompatibla med befintliga datastrukturer och system eller hanteras effektivt för att möjliggöra detta. Många försäkringsbolag litar redan på Dun & Bradstreet för att få hjälp med att övervinna detta. Vårt DUNS®-nummer (en unik niosiffrig identifierare för företag), tillsammans med våra analyser och lösningar, gör det möjligt för företag att ansluta sina data till våra data och insikter om över 590 miljoner enheter - vilket skapar en ren och konsoliderad datagrund som kan ligga till grund för risk- och tillväxtbeslut. Vi kan sedan tillhandahålla berikad information för varje post, till exempel släktskapsrelationer, finansiell risk, ESG-resultat med mera.
Genom att integrera berikad extern data med interna system har försäkringsbolagen kunnat upptäcka bedrägerier mer effektivt, förfina försäkringskriterierna och bättre förstå kundernas behov.
Skapa enhetliga dataekosystem
Deltagarna diskuterade vikten av att bygga upp ”enhetliga dataekosystem” för att centralisera och standardisera information. Man menade att dessa system inte bara förbättrar datakvaliteten utan också underlättar inmatning och analys i realtid, vilket möjliggör snabbare och mer välgrundade beslut.
Middleware, API:er och molnbaserade plattformar som Databricks lyftes fram som viktiga verktyg för att överbrygga klyftan och göra detta möjligt, även om implementeringen av dem kan kräva betydande investeringar och samordning mellan olika team.
Försäkringsbranschen måste fortsätta att investera i innovativ teknik och samarbetsstrategier för att frigöra den fulla potentialen i data.
Frigör den fulla potentialen hos data
När deltagarna blickade framåt var de överens om att försäkringsbranschen måste fortsätta att investera i innovativ teknik och samarbetsstrategier för att kunna utnyttja datans fulla potential. Genom att ta itu med utmaningarna direkt och utnyttja möjligheterna till förbättringar kan försäkringsbolagen positionera sig för framgång i en alltmer datadriven värld.
ITC:s rundabordssamtal i London fungerade som ett värdefullt forum för att utforska dessa kritiska frågor och främja dialog mellan branschledare som är engagerade i att driva framsteg genom datainnovation.
Besök vår Försäkringssida för att lära dig mer om hur vi kan hjälpa dig att bli mer datadriven.